警惕鋼價短(duǎn)期炒作(zuò)後“大(dà)跳(tiào)水(shuǐ)”

    号稱史上(shàng)最嚴的中央環保督察于8月19日結束。一個(gè)月來(lái)，中央環保督察組在內(nèi)蒙古、黑(hēi)龍江、江蘇、江西、河(hé)南、廣西、雲南、甯夏掀起一場(chǎng)治污問責風暴，8省份黨政部門(mén)超2000人(rén)被問責，百餘人(rén)因破壞生(shēng)态和(hé)污染環境被刑事拘留。
    “中央督察雖已結束，但(dàn)地方對于環保工作(zuò)繼續進行(xíng)，部分省市相繼出台了管理(lǐ)辦法，使得(de)環保常态化。”分析師(shī)對《金證券》記者表示，鋼鐵(tiě)作(zuò)為(wèi)環保督察中特别受關注的行(xíng)業，在目前鋼廠利潤較高(gāo)的情況下，環保能否落到實處是關鍵。
    力度史無前例
    鋼鐵(tiě)行(xíng)業一直是環保督察的大(dà)戶。此次中央環保督察組對前述8省份進行(xíng)環境保護督察，涉及的産能合計(jì)占全國粗鋼産量比例近三成，其中江蘇地區(qū)的産量排名全國第二，占比接近14%。
據了解，一些(xiē)鋼廠表示此次督察力度之大(dà)史無前例，環保組一方面要查各項環保、生(shēng)産手續是否齊全，另外還(hái)要對各項環保設備、排污情況進行(xíng)實地檢測，并且群衆還(hái)可(kě)以随時(shí)舉報。對污染物排放持續超标的鋼鐵(tiě)企業，依法采取按日連續處罰、責令限制(zhì)生(shēng)産或停産整治等措施。因此大(dà)部分中小(xiǎo)型鋼廠都不敢怠慢，有(yǒu)些(xiē)鋼廠為(wèi)了避風頭，甚至在盈利的情況下主動選擇停産整頓。
從各方彙總的情況來(lái)看，環保督察期間(jiān)，江蘇完全停産的鋼鐵(tiě)企業已經超過10家(jiā)，部分停産或者即将停産的企業還(hái)有(yǒu)不少(shǎo)，江蘇建築鋼材日産量将下降15%左右。
    不過，分析師(shī)對《金證券》記者透露，随着中央環保督察于8月19日結束，目前各地區(qū)的鋼企正逐漸複産，停工的工地也在逐漸複工。就調研顯示，河(hé)南地區(qū)工地逐漸開(kāi)工，現階段部分貿易商成交增加至正常水(shuǐ)平的半數(shù)。臨近金九時(shí)節，貿易商及鋼廠多(duō)備戰旺季，特别是目前鋼廠建材毛利高(gāo)達200-300元/噸的情況下。
全國百家(jiā)中小(xiǎo)鋼鐵(tiě)企業高(gāo)爐開(kāi)工率數(shù)據也顯示，自7月中旬開(kāi)始環保督察組入駐8省市，部分鋼企受影(yǐng)響停産，經過将近一個(gè)月的檢查、驗收，這些(xiē)地區(qū)鋼廠停産逐漸告一段落。8月中旬開(kāi)始鋼企恢複生(shēng)産迅速。
地方督察接力
    值得(de)一提的是，中央督察雖已結束，但(dàn)地方環保措施仍在接力。《金證券》記者注意到，不久前四川發文全力推進鋼鐵(tiě)行(xíng)業環境保護專項檢查，要求各地自7月中旬起至11月底，組織環境執法業務骨幹，對行(xíng)政區(qū)域內(nèi)鋼鐵(tiě)行(xíng)業重點企業每周檢查一次。另外，據河(hé)南當地媒體(tǐ)報道(dào)，8月15日下午，荥陽市迎來(lái)了“鄭州市大(dà)氣污染防治工作(zuò)督導組”。不隻是荥陽，鄭州類似的環保督導小(xiǎo)組共有(yǒu)10組，他們将延續中央環保督察組的“督政”工作(zuò)。且鄭州市大(dà)氣污染防治工作(zuò)督導組的督察時(shí)間(jiān)并不是一兩周或一個(gè)月，而是持續到2017年12月。
    分析師(shī)對《金證券》記者表示，鋼鐵(tiě)企業作(zuò)為(wèi)特别受關注的行(xíng)業，環保會(huì)是以後一直存在的話(huà)題。在上(shàng)到國家(jiā)下到省市的重視(shì)下，鋼鐵(tiě)企業環保設備及投入或将繼續增加。但(dàn)在鋼廠利潤較高(gāo)的情況下，環保能否落到實處是關鍵。
    分析師(shī)認為(wèi)，國家(jiā)去産能督察升級，對三四季度的鋼材減産預期基本定調，所以鋼價長期的震蕩走高(gāo)行(xíng)情是不變的，短(duǎn)期的回調風險，例如炒作(zuò)後的大(dà)跳(tiào)水(shuǐ)行(xíng)情，時(shí)間(jiān)節點或許在8月下旬。
    “上(shàng)半年各部委對鋼鐵(tiě)去産能都有(yǒu)舉措出來(lái)，但(dàn)觸及的不少(shǎo)是僵屍産能，真正見真章的，還(hái)得(de)看下半年。”《金證券》記者接觸的滬上(shàng)研究員稱，今年上(shàng)半年A股鋼企盈利恢複迅速，如果下半年去産能效果顯著，鋼價還(hái)将繼續堅挺，加上(shàng)行(xíng)業內(nèi)的兼并重組概念，鋼鐵(tiě)股仍然有(yǒu)上(shàng)升空(kōng)間(jiān)。